ارتفعت مؤشرات الأسهم الأميركية عند إغلاق جلسة الجمعة 11 سبتمبر/أيلول، لكنها أنهت الأسبوع على خسائر، بالتزامن مع تراجع أسعار النفط وصدور بيانات التضخم الأميركية التي عززت توقعات رفع أسعار الفائدة.
وصعد مؤشر داو جونز الصناعي 596 نقطة، بما يعادل 1.2%، عند ختام التداولات، كما ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.8%، ليغلق عند 6565.88 نقطة، وزاد مؤشر ناسداك المركب بنحو 1%، مسجلاً إغلاقاً عند 22,363.035 نقطة.
وكانت المؤشرات الرئيسية قد تراجعت على مدى أربع جلسات متتالية، بينما سجل داو جونز أطول سلسلة خسائر يومية له منذ أواخر أبريل.
وتراجعت أسعار النفط الخام، متخلية عن جزء من المكاسب القوية التي حققتها خلال الأسبوع بسبب تصاعد التوترات في الشرق الأوسط. وانخفضت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط 3% إلى 99.28 دولار للبرميل، بينما تراجع خام برنت 3.1% إلى 104.32 دولار للبرميل.
ورغم ذلك، ظل الخامان في طريقهما لتحقيق مكاسب أسبوعية تقارب 8%، إذ ساعد هبوط الأسعار يوم الجمعة في تهدئة مخاوف المستثمرين رغم صدور بيانات متباينة لمؤشر أسعار المستهلكين.
وأظهرت أحدث بيانات التضخم ارتفاع مؤشر أسعار المستهلكين 0.4% على أساس شهري و3.4% على أساس سنوي خلال أغسطس، وهي قراءات جاءت متوافقة مع توقعات داو جونز. وباستثناء الغذاء والطاقة، ارتفع المؤشر الأساسي 0.3%، متجاوزاً التوقعات بشكل طفيف.
واستقرت عوائد سندات الخزانة إلى حد كبير عقب صدور البيانات، رغم وصول عائد السندات لأجل عامين إلى أعلى مستوياته منذ يوليو 2024، في ظل ارتفاع توقعات رفع الاحتياطي الفدرالي أسعار الفائدة. وأظهرت أداة FedWatch التابعة لمجموعة CME احتمالاً يبلغ 85.6% لرفع الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس الأسبوع المقبل.
وقالت سيما شاه، كبيرة الاستراتيجيين العالميين لدى Principal Asset Management، إن النقاش في الأسواق انتقل سريعاً من احتمال رفع الفائدة إلى عدد مرات الرفع التي قد يحتاجها الاحتياطي الفدرالي خلال دورة التشديد الحالية.
وأضافت أن البنك المركزي الأميركي قد لا يكتفي برفع واحد للفائدة، في ظل استمرار التضخم فوق المستوى المستهدف لسنوات، ما قد يدفع صناع السياسة إلى تنفيذ زيادات إضافية لإعادة التضخم إلى مساره المستهدف.
وحققت أسهم التكنولوجيا مكاسب قوية في بداية جلسة الجمعة، مع عودة المستثمرين إلى أسهم النمو. كما دعمت النتائج القوية لشركة أوراكل الثقة في استمرار الإنفاق على الذكاء الاصطناعي خلال الفترة المقبلة.
وعلى أساس أسبوعي، يتجه مؤشر داو جونز لتسجيل خسارة بنحو 2.5%، بينما يتجه كل من ستاندرد آند بورز 500 وناسداك إلى التراجع بنحو 1.6%.
كما ارتفعت عوائد سندات الخزانة الأميركية بقوة خلال الأسبوع، مدفوعة بالمخاوف من تأثير ارتفاع أسعار الطاقة في التضخم، وتجاوز عائد السندات لأجل 10 سنوات مستوى 4.95%، ليسجل أعلى مستوياته منذ أكتوبر 2023.
انتعاش المؤشرات الرئيسية بعد الخسائر
ارتفعت المؤشرات الرئيسية بشكل عام يوم الجمعة، ليصبح داو جونز وستاندرد آند بورز 500 وناسداك على مسار إنهاء سلسلة خسائر استمرت أربع جلسات.
وارتفعت أسهم عشرة قطاعات من أصل 11 قطاعاً ضمن مؤشر ستاندرد آند بورز 500، بينما تصدر قطاع خدمات الاتصالات المكاسب بارتفاع بلغ 1.9%.
وتصدر سهم هيوليت باكارد إنتربرايز مكاسب مؤشر ستاندرد آند بورز 500، مرتفعاً بنحو 11%، كما قفز سهم ديل تكنولوجيز بنحو 11% بعد بدء شركة RBC تغطية السهم ومنحه توصية بأداء يفوق السوق، في المقابل، تراجع سهم سيجيت تكنولوجيز بأكثر من 3.4%، ليكون من بين أسوأ الأسهم أداءً في مؤشري ستاندرد آند بورز 500 وناسداك.
وكان سهم سيسكو سيستمز صاحب أكبر مكاسب نسبية في مؤشر داو جونز، بارتفاع 4.1%، بينما ساهم سهم كاتربيلر بأكبر قدر في ارتفاع المؤشر بإضافة نحو 95 نقطة.
وتراجعت في المقابل أسهم يونايتد هيلث وأمجن وجونسون آند جونسون ضمن مؤشر داو جونز.
الأسهم الصاعدة تتفوق على الهابطة في بورصة نيويورك بنسبة 2 إلى 1
فرضت الأسهم الصاعدة سيطرتها على تداولات الجمعة بعد تفوق الأسهم الهابطة في وقت سابق من الأسبوع، إذ تجاوز عدد الأسهم المرتفعة في بورصة نيويورك عدد الأسهم المتراجعة بنسبة تقارب 2 إلى 1.
وبحسب بيانات فاكت سيت، ارتفعت أسعار 1701 سهماً مدرجاً في البورصة خلال الجلسة، بينما تراجعت أسعار 924 سهماً.
مكاسب قوية لأسهم ديل
ارتفع سهم Dell Technologies بنحو 10% وسط موجة صعود واسعة لأسهم التكنولوجيا، مسجلاً مكاسبه السادسة خلال سبع جلسات تداول.
وتلقى السهم دعماً إضافياً بعدما بدأت RBC تغطيته بتوصية «أداء يفوق السوق»، معتبرة أن الشركة تتمتع بموقع قوي للاستفادة من نمو الإنفاق العالمي على تكنولوجيا المعلومات، مع توجيه المؤسسات والجهات السيادية ومزودي الخدمات السحابية استثمارات كبيرة نحو البنية التحتية للذكاء الاصطناعي.
ارتفاع سهم شوبفاي
قفز سهم شركة Shopify الكندية للتجارة الإلكترونية بأكثر من 3% بعد بدء شركة Bernstein تغطية السهم بتوصية «أداء يفوق السوق».
وحدد المحللون السعر المستهدف للسهم عند 160 دولاراً، بما يعكس إمكانية صعود تبلغ 26% مقارنة بسعر إغلاق الخميس، مشيرين إلى أن تطورات الذكاء الاصطناعي قد تدعم أداء الشركة بدلاً من الإضرار به.
سهم أوراكل يمحو مكاسبه ويتحول للهبوط خلال الجلسة
فقد سهم أوراكل جزءاً كبيراً من مكاسبه التي حققها بعد إعلان النتائج المالية، ليتحول في أحدث التداولات إلى مستوى أقل قليلاً من سعر الإغلاق السابق، بعدما كان قد ارتفع في وقت سابق بنسبة وصلت إلى 10.3%.
تراجع ثقة المستهلكين بالتزامن مع ارتفاع توقعات التضخم
تراجع مؤشر ثقة المستهلكين إلى 47.8 نقطة في سبتمبر، مقارنة بـ51.7 نقطة في أغسطس، وفقاً للمسح الصادر عن جامعة ميشيغان.
وفي الوقت نفسه، ارتفعت توقعات التضخم للعام المقبل إلى 4.6% في سبتمبر من 4% في أغسطس، بينما زادت توقعات التضخم لخمس سنوات مقبلة إلى 3.4%، مقابل 3.3% خلال الفترة من يونيو إلى أغسطس.
ارتفاع سهم غايم ستوب
ارتفع سهم GameStop، المصنف ضمن أسهم الميم والعامل في قطاع بيع ألعاب الفيديو، بنحو 4% بعد إعلان الرئيس التنفيذي رايان كوهين شراء مليون سهم بمتوسط سعر بلغ 20.375 دولار.
وبعد عملية الشراء، ارتفعت ملكية كوهين في الشركة إلى 39.347 مليون سهم، وبلغت قيمة حصته نحو 802.28 مليون دولار عند إغلاق تداولات الخميس.
توقعات ويلز فارغو: المستثمرون سيتجاوزون تأثيرات شهر سبتمبر للتركيز على المكاسب
قال محللون في معهد ويلز فارغو للاستثمار في مذكرة صدرت الخميس إن سبتمبر يُعد تاريخياً من أضعف أشهر العام بالنسبة لعوائد الأسهم، لكن اتجاهات الأرباح والإنفاق الرأسمالي الأخيرة تشير إلى إمكانية تحقيق مكاسب في سوق الأسهم خلال ما تبقى من العام.
وقال دوغلاس بيث من ويلز فارغو إن المستثمرين قد يتجاوزون حالة عدم اليقين المرتبطة بارتفاع أسعار الفائدة والنفط والانتخابات النصفية، للتركيز على استمرار النمو الاقتصادي وقوة الأرباح حتى نهاية العام وما بعده وصولاً إلى 2027، بما قد يدعم أسعار الأسهم.
وبحسب بيانات وزارة التجارة الأميركية، بلغت الأرباح قبل الضرائب للشركات الأميركية 4.8 تريليون دولار في الربع الثاني، بما يعادل 17.9% من الدخل القومي، وهي أعلى نسبة منذ بدء تسجيل هذه البيانات في عام 1947.
كما سجلت الأرباح بعد الضرائب مستوى قياسياً، بعدما ارتفعت حصتها إلى 14.6% من الدخل القومي، بزيادة تقارب نقطة مئوية كاملة مقارنة بـ13.7% في الربع الأول.
